Introducción
Desarrollar proyecciones financieras con modelos financieros ascendentes es una herramienta invaluable para empresas y otras organizaciones. El modelado financiero ascendente tiene en cuenta los componentes financieros individuales y se desarrolla para crear una descripción general completa de las finanzas de una organización. Comprender la definición y el propósito de los modelos financieros ascendentes puede ofrecer a las empresas información sobre sus propios recursos y la dirección potencial de su crecimiento. A continuación, explicamos qué es el modelo financiero ascendente y su propósito para las empresas.
Definición de modelado financiero ascendente
El modelado financiero ascendente es un enfoque analítico que se utiliza para evaluar la situación financiera de una empresa mediante la evaluación financiera de cada componente de la empresa. Al evaluar los activos, pasivos y ganancias individuales de los componentes comerciales, es posible analizar más a fondo los servicios y productos de una empresa, evaluar los riesgos de sus decisiones y proyectar el futuro de sus diversos segmentos comerciales. Esta evaluación permite a las empresas pronosticar su situación financiera y desarrollar estrategias para ayudar a su crecimiento.
Razones por las que las empresas utilizan modelos financieros ascendentes
- Proyectar el flujo de caja futuro
- Analizando la estabilidad financiera
- Creando estrategias para controlar costos.
- Escenarios de previsión para diferentes escenarios empresariales.
- Desarrollar un presupuesto para alcanzar las metas financieras.
- Evaluación del impacto de las inversiones
Conclusiones clave
- Descubra qué es el modelo financiero ascendente y su finalidad
- Sepa por qué las empresas utilizan modelos financieros ascendentes
- Proyectar el flujo de caja futuro y analizar la estabilidad financiera.
- Desarrollar estrategias para controlar costos y pronosticar escenarios para diversos escenarios comerciales.
- Crear un presupuesto para alcanzar objetivos financieros y evaluar el impacto de las inversiones.
Análisis del desempeño histórico
El análisis del desempeño histórico es un paso importante en el desarrollo de proyecciones financieras con modelos financieros ascendentes. Este paso es importante para comprender las tendencias pasadas y sus impulsores de la actividad empresarial, y para hacer proyecciones informadas sobre el futuro. Reunir la documentación necesaria y representar con precisión los datos es esencial para un análisis exitoso del desempeño histórico.
Reunir la documentación necesaria
Para comenzar a analizar el desempeño histórico, es importante reunir la documentación necesaria. Esto incluye la recopilación de estados financieros, datos de ingresos y gastos, balances y otros documentos relevantes. Además, es importante considerar cualquier factor externo que pueda haber impactado el desempeño del negocio, como el mercado, las regulaciones de la industria o los cambios en la tecnología. Una vez que se han recopilado los documentos, los datos se pueden importar al software de modelado financiero de su elección para comenzar el análisis.
Importancia de representar datos con precisión
Representar con precisión los datos es esencial para un análisis significativo del desempeño histórico. Debido a que la precisión de las proyecciones depende de los datos que se ingresan en el modelo, es importante asegurarse de que se identifique y corrija cualquier discrepancia entre el modelo y los documentos. Un problema común es ingresar datos en la celda incorrecta del modelo. Asegurarse de que los datos estén representados correctamente en el modelo ayuda a garantizar que los resultados del análisis sean precisos y confiables.
Desglose de componentes individuales
Al desarrollar un modelo financiero eficaz, es importante comprender los componentes que conformarán ese modelo. Por lo general, estos componentes se pueden dividir en ingresos, costo de bienes vendidos (COGS) e impulsores del valor de los ingresos. En esta sección, profundizaremos en cada uno de estos componentes y cómo contribuyen a su modelo financiero ascendente.
Ganancia
Los ingresos son, por supuesto, la piedra angular de cualquier modelo financiero. Cuanto más precisas sean las estimaciones de ingresos, más preciso será el modelo financiero general. Por eso es importante comprender los factores que impulsan los ingresos, como los precios, la combinación de productos y la adquisición de clientes. Una vez que se conocen estos factores, se pueden desarrollar y justificar cualquier estimación de ingresos.
Costo de los bienes vendidos
El costo de bienes vendidos (COGS) se relaciona con el costo de producir u obtener los bienes o servicios que ofrece una empresa. Es importante tener un desglose de cuáles son estos costos, ya que pueden tener un impacto importante en las ganancias de la empresa. Los desgloses deben incluir no sólo los costos directos asociados con la producción u obtención de esos productos o servicios, sino también los costos generales asociados con el proceso.
Impulsores del valor de los ingresos
Los impulsores del valor de los ingresos son componentes más indirectos del modelo financiero, pero aún pueden desempeñar un papel importante en el éxito o el fracaso de una empresa. Estos factores a menudo se relacionan directamente con el servicio al cliente, el marketing y las iniciativas de marca, así como con factores externos como el clima económico general. Comprender cómo estos componentes pueden afectar los ingresos es fundamental para comprender cómo le irá a una empresa con el tiempo.
Al desglosar adecuadamente cada uno de estos componentes y comprender cómo interactúan entre sí, se puede desarrollar un modelo financiero eficaz. Luego, este modelo se puede utilizar para tomar decisiones más informadas sobre el futuro de la empresa, lo que conducirá a un mayor éxito con el tiempo.
Generación de estados financieros proforma
Las proyecciones financieras son necesarias para comprender la salud financiera de una organización. El modelado financiero ascendente es un método utilizado para estimar el desempeño financiero de una empresa comenzando desde cero, teniendo en cuenta los gastos, los ingresos y otras fuerzas económicas en el nivel básico. Al desarrollar proyecciones con este método, uno de los principales resultados del proceso detallado son los estados financieros pro forma.
Previsión del rendimiento financiero futuro
El primer paso para generar estados financieros pro forma es pronosticar el desempeño futuro esperado. Esto significa pronosticar cada elemento que se encuentra en un balance y en una cuenta de resultados. Esto incluye cosas como ingresos, gastos, inversiones de capital, pagos de dividendos, obligaciones tributarias y otras influencias importantes.
El enfoque adoptado para realizar pronósticos dependerá del contexto y propósito de las declaraciones pro forma. Se pueden utilizar tendencias y patrones históricos, o se puede adoptar un enfoque más cualitativo. Esto es particularmente relevante al pronosticar ingresos, ya que pronosticar patrones de gasto generalmente es más fácil que pronosticar ingresos.
Generación de balance y estado de resultados
Una vez que se ha desarrollado un pronóstico realista del desempeño futuro, se puede comenzar a generar un balance y un estado de resultados pro forma. Esto se puede hacer tomando el pronóstico estimado del paso anterior y modulándolo de acuerdo con la situación financiera actual de la empresa. Esto significa contabilizar los activos, pasivos y patrimonio existentes, así como la depreciación, amortización y facturas de impuestos estimadas.
Los estados financieros pro forma generados se pueden utilizar posteriormente como comparación con las cifras reales del mismo período. Cualquier discrepancia y variación se puede utilizar para medir la eficiencia o abordar otros problemas, lo que permite a las organizaciones obtener más información sobre su salud financiera.
Presupuesto de gastos operativos
Al pronosticar las finanzas, es fundamental crear un presupuesto de gastos operativos. Ayuda a proyectar el desempeño del negocio en el futuro con costos e ingresos específicos. La presupuestación de gastos operativos implica presupuestar los costos operativos y también proyectar los márgenes de beneficio neto.
Presupuesto de costos operativos
Presupuestar los costos operativos es esencial al pronosticar las finanzas. Ayuda a planificar el dinero que se debe gastar diariamente en el funcionamiento del negocio. Para presupuestar los gastos operativos, es importante tener en cuenta los gastos variables, como salarios, alquileres y otros costos variables, así como los gastos fijos, como los costos de seguros y marketing. Todos estos costos deben tenerse en cuenta al presupuestar los costos operativos.
Proyección de márgenes de beneficio neto
La proyección de los márgenes de beneficio neto también es una parte importante de la presupuestación de los gastos operativos. Esto se debe a que los márgenes de beneficio neto son un indicador clave de si una empresa está ganando dinero o no. Para proyectar los márgenes de beneficio neto es importante tener en cuenta los costos operativos, así como cualquier otro gasto, como impuestos y costos extraordinarios. Una vez que se tienen en cuenta todos estos costos, es posible proyectar el margen de beneficio neto para el negocio en el futuro.
En conclusión, la presupuestación de los gastos operativos es una parte importante de cualquier proyección financiera. Implica presupuestar los costos operativos y proyectar los márgenes de beneficio neto para tener una idea precisa del desempeño del negocio en el futuro.
Evaluación comparativa de la industria
Las proyecciones financieras proporcionan una estimación del desempeño futuro, mientras que la evaluación comparativa de la industria proporciona un contexto para la comparación. Al compararlos con los promedios de la industria, las empresas pueden comprender mejor su posición general. Esta comparación también debería tener en cuenta las fluctuaciones, ya que las tendencias y las perturbaciones pueden afectar en gran medida las expectativas.
Comparación con los promedios de la industria
Las empresas deberían comenzar a realizar evaluaciones comparativas de la industria observando métricas financieras comparativas de otras empresas del mismo sector, utilizando métricas a nivel de industria como ingresos totales, costos operativos, ingresos promedio por usuario (ARPU) y márgenes netos.
La evaluación comparativa puede extenderse más allá para identificar tendencias y trayectorias generales de la industria. Esto incluye puntos de datos como la penetración del mercado, la tasa de crecimiento, los costos de adquisición de clientes, el valor de vida del cliente y el costo de los bienes vendidos (COGS).
Ajuste de las fluctuaciones
Al comparar con los promedios de la industria, es importante recordar que los datos son un promedio y pueden no reflejar las tendencias actuales del mercado. Las empresas deberían ajustar su evaluación comparativa para tener en cuenta las fluctuaciones de corto plazo, como eventos estacionales o regionales, o cambios de largo plazo en el comportamiento de los consumidores.
Las empresas también deberían considerar las amenazas potenciales que plantean las tecnologías disruptivas o los cambios en la demanda de los consumidores al ajustarse a las fluctuaciones. Por ejemplo, en los últimos años, la agenda medioambiental y el auge del comercio electrónico han alejado las prioridades de los consumidores de las compras tradicionales. Las empresas deben mantenerse al día con estos cambios para seguir siendo competitivas.
Conclusión
Los modelos financieros ascendentes son una forma segura y confiable de obtener una imagen precisa de las proyecciones financieras futuras. Permite a las empresas considerar el desempeño pasado como un reflejo directo de las proyecciones futuras. Además, también ayuda a pronosticar y planificar metas y planes futuros para el éxito. Existen varias ventajas al desarrollar proyecciones financieras con un enfoque de modelado financiero ascendente.
Ventajas del modelado financiero ascendente
- Más preciso que las proyecciones de arriba hacia abajo
- Cuentas del desempeño pasado y tendencias financieras
- Capaz de identificar ineficiencias y áreas de mejora.
- Fácilmente ajustable a los cambios en las tendencias financieras.
- Genera metas realistas a través de una mirada integral.
Tener en cuenta los objetivos financieros futuros
El enfoque ascendente no sólo tiene en cuenta el desempeño pasado sino que también tiene en cuenta los objetivos financieros futuros. Con este enfoque, las empresas pueden pronosticar con precisión y planificar objetivos futuros. El modelado financiero ascendente es una herramienta poderosa que brinda a las empresas la información necesaria para tomar decisiones financieras acertadas.